spitale 

Merită să investești în argint. Ar trebui să investești în argint? Valorile mobiliare ale companiilor angajate în extracția metalelor prețioase

În situații de incertitudine economică, există întotdeauna o creștere accentuată a interesului pentru a investi în instrumente tradiționale „eterne”: metale prețioase și pietre. Rezervele lor pe Pământ sunt finite, prin urmare, spre deosebire de alte active, prețul nu poate scădea critic. În același timp, orice instrument de investiții poate experimenta perioade de volatilitate extremă, cerere ridicată și vânzare de panică. Astăzi vom vorbi despre motivul pentru care argintul este atractiv ca un atu, ce factori joacă în favoarea creșterii sau scăderii valorii sale și, de asemenea, vom încerca să tragem concluzii despre perspectivele investițiilor în argint în perioada 2016-2017.

Fugi înainte de decolare

Dacă te uiți la topurile futurilor din aur și argint, vei observa similaritatea neobișnuită a formelor lor. Modificările procentuale ale prețului diferă de multe ori, dar perioadele de creștere și declin sunt aproape sincrone.

Dar există și o mare diferență în natura cererii pentru aceste metale. Dacă utilizarea industrială a aurului reprezintă aproximativ 10% din volumul total al consumului său, iar 90% din aurul minat este sub formă de lingouri, monede și bijuterii, atunci ponderea argintului în industrie este aproape de 50% și exclude producția de articole de argintărie. Acesta este unul dintre motivele pentru care perioada ridicată a prețurilor din 2011-12 a dat loc unei declinuri profunde și prelungite.

Cea mai mare parte a utilizării industriale a argintului este în electronice și panouri solare, iar pe fondul unei încetiniri grave a economiei chineze, a existat o redistribuire a cererii de argint: conform unui buletin informativ Thomson Reuters pentru The Silver Institute, producția de monede de lingouri și lingouri în În 2015, au fost cheltuite 292 de milioane de uncii de argint, ceea ce este un record istoric. În același timp, utilizarea industrială a fost 588 Moz, adică. doar de 2 ori mai mult (în anii precedenți, ponderea argintului investițional a scăzut la 1%). Acest raport al cererii este fără precedent și ar putea fi interpretat ca primele semnale ale unui boom iminent de investiții în argint. Evident, există motive care împing prețul argintului, chiar și în timp ce utilizarea sa industrială scade.

În primul rând, investitorii au încercat să țină seama de experiența crizei 2008-2009. Atunci totul s-a întâmplat prea brusc și pe fondul total al monedelor tradiționale de refugiu părea a fi o opțiune bună și de încredere. Cu toate acestea, situația actuală este fundamental diferită de starea economiei mondiale înainte de prăbușirea fondurilor ipotecare. Graham Summers, CEO al Phoenix Capital Research, o firmă de consultanță, nu s-a obosit niciodată să sublinieze că lumea este la un pas de o criză financiară fără precedent care ar putea îngropa monedele așa cum sunt. Cele mai mari bănci din Europa și Statele Unite au în bilanț de 25-35 de ori valoarea lor netă, în timp ce piața bursieră din SUA este la niveluri maxime istorice, iar volumele de tranzacționare au scăzut pentru al treilea an consecutiv.

În aceste condiții, există o singură mântuire de la viitoarea furtună ideală: metalele prețioase și perspectivele de creștere a argintului sunt semnificativ mai mari decât cele pentru aur (vezi). În primul rând, efectul unei baze scăzute afectează: la sfârșitul anului 2015, argintul a fost vândut, în afară de aceasta, mai există o rezervă pentru creșterea componentei de investiții în structura consumului său. Raportul dintre prețurile aurului și argintului poate fluctua în mare măsură, dar are în continuare propriile modele statistice. De exemplu, este extrem de rar să fie egal cu 80 sau mai mare.


De obicei, o valoare a raportului foarte mare indică în mod clar că argintul este subestimat în raport cu aurul, sau poate fi interpretat ca un argint puternic supraîncărcat. Dar uitați-vă la ce avem acum:

Raportul dintre prețurile aurului și argintului este aproape de cele mai istorice. Aproape de la începutul anului 2016, atât aurul, cât și argintul s-au aflat într-o fază de creștere activă, alimentate de speranțele muritoare ale investitorilor că Rezerva Federală a SUA își va ridica rata de politică în acest an. Dar dacă aurul crește, gândiți-vă doar la perspectivele pentru argint!

Metode de investiții pentru argint

Conduc acest blog de peste 6 ani. În tot acest timp, public periodic rapoarte cu privire la rezultatele investițiilor mele. Acum portofoliul de investiții publice este de peste 1.000.000 de ruble.

În special pentru cititori, am dezvoltat Cursul de investitori leneși, în care v-am arătat pas cu pas cum să vă puneți finanțele personale în ordine și să investiți eficient economiile în zeci de active. Recomand fiecărui cititor să treacă cel puțin prima săptămână de antrenament (este gratuit).

Acum să vorbim despre ce înseamnă investiția în argint. Dacă enumerăm toate opțiunile posibile, atunci lista va arăta astfel:

  • Linguri de argint;
  • Monede de argint colectabile;
  • Bijuterii;
  • Cont bancar metalic;
  • (Fond tranzacționat la schimb) care investește în argint;
  • Achiziționarea de futures de argint;
  • Stocurile miniere de argint

Sberbank vinde cea mai mare parte a lingourilor de argint de investiții din Rusia. Procedura de cumpărare a argintului în sine este extrem de simplă: este suficient să ai un pașaport și suma necesară de bani cu tine. Lingourile diferă în greutate (de la 50 la 1000 g) și de ambalare (standard sau de înaltă calitate). Cu toate acestea, problema constă în faptul că acest tip de investiții în argint nu poate fi justificat decât în \u200b\u200bcazuri excepționale: atunci când se așteaptă cel puțin o creștere dublă a cotațiilor valutare ale metalului sau când există o amenințare a unei devalorizări accentuate a rublei. Cert este că prețul la care Sberbank achiziționează lingouri este de peste 1,5 ori mai mic decât prețul de vânzare, care include TVA și. De exemplu, de la 1 iulie 2016, o bară de argint de 50 de grame într-un pachet standard a fost oferită la 2817 ruble, în timp ce banca a cumpărat astfel de bare doar la 1770 de ruble. Deci - o ocupație pentru cei care sunt gata să aștepte ani de zile.

Cu monedele de argint, situația este și mai puțin atractivă pentru investitori. De exemplu, site-ul web Sberbank are un catalog Excel de investiții disponibile și monede colectabile. Conține denumirea, conținutul de argint și prețul. De obicei, monedele de investiții sunt considerate a avea o calitate ridicată, dar nu exclusivă, de montare, numite necirculate, adică. nu în circulație. De exemplu, monedele de investiții cu o valoare nominală de 3 ruble și un conținut de argint de 15,55 sunt oferite la un preț de 1990 ruble. Banca acceptă aceleași monede pentru 600 de ruble, și chiar atunci, sub rezerva condiției ideale. Monedele de colecție au o calitate chiar mai ridicată, numită dovadă, precum și o ediție foarte limitată. Prețurile lor sunt mult mai mari. De exemplu, unele monede colectabile cu o denumire de 1 rubla și un conținut de argint de 7,78 au un preț de vânzare de 9990 ruble și sunt răscumpărate de bancă pentru aceleași 600 de ruble. Poate că, după un timp, acestea pot fi închiriate la un preț mult mai mare, dar până acum valoarea practică a acestor investiții este extrem de îndoielnică.

De obicei, bijuteriile din argint nu au nici o valoare pentru investitori, deoarece valoarea sa include nu numai prețul argintului în sine, ci și valoarea artistică a articolului, munca de realizare a acestuia. Arginteria poloneză este în mod tradițional ieftină: Polonia este unul dintre liderii mondiali în domeniul mineritului de argint, iar marcarea cu amănuntul este mică. Din păcate, sistemul de standarde și etichetare a bijuteriilor din argint polonez nu rezistă la control: adesea fie absent deloc, fie nu respectă standardele adoptate în Rusia. Prin urmare, dacă este vândut, un astfel de argint va trebui să fie supus unor cercetări de laborator costisitoare.

Un instrument de investiții interesant este așa-numitul cont metalic impersonal (OMS) deschis la o bancă. Clientul cumpără metal virtual la prețul oferit de bancă, care este cu câteva procente mai mare decât prețul de schimb în aceeași zi. În același timp, el nu achiziționează de fapt metal, iar suma depusă în cont este transformată în grame de metal. În viitor, în cazul creșterii prețului metalului, clientul primește venituri: dacă închide contul, banca recalculează masa metalului din cont într-un echivalent monetar, dar la un preț nou. În Rusia, această opțiune este mult mai atractivă decât cumpărarea de lingouri din mai multe motive:

  • La deschiderea unui OMC, clientul nu plătește TVA, ca în cazul cumpărării metalului fizic;
  • Răspândirea în cazul OMI este de câteva procente și este semnificativ mai mică decât în \u200b\u200bcazul lingurilor;
  • Prețul metalului pe OMS este cât se poate de aproape de prețul de schimb, ceea ce permite (în cazul deschiderii OMS la cerere) să vândă metalul într-un moment convenabil, cu profit;
  • Dobânda bancară se percepe pentru asigurarea medicală obligatorie urgentă (de obicei foarte mică).

Această metodă de investiții are și dezavantajele sale. De exemplu, dacă primiți venituri din vânzarea metalului la un preț mai mare decât atunci când deschideți un cont, trebuie să plătiți impozitul pe venit. În plus, prețul la care banca cumpără metal din contul metalului va fi mai mic decât prețul de vânzare. Și totuși, acest tip de investiții este mult mai profitabil decât achiziționarea de lingouri de argint.

Analogul OMC în termeni de rentabilitate este achiziția de acțiuni de fonduri ETF (care înseamnă „fond tranzacționat la schimb”). Interesant pentru investitor este faptul că aproape 98% din valoarea acțiunilor unui astfel de fond depinde de activul în care fondul investește. Cu alte cuvinte, achiziția de acțiuni ale unui astfel de fond din punct de vedere al rentabilității este aproape de achiziția activului în sine. În ceea ce privește structura, fondul este ETF, dar acțiunile sale sunt cotate pe parcursul zilei, în timp ce în fondurile mutuale acestea sunt determinate de valoarea activelor la sfârșitul sesiunii de tranzacționare. Un exemplu de ETF este iShares Silver Trust (gestionat de BlackRock cu 4,6 miliarde USD în active). Graficul citatelor sale coincide practic cu ghilimelele de argint. Dezavantajul fără îndoială pentru investitorii ruși este că acțiunile acestui fond sunt cotate numai la Bursa de Valori din New York. Este mai bine să investești în astfel de fonduri prin intermediul brokerilor americani de încredere, de exemplu.

Un alt instrument este tranzacționarea futures-ului de argint. În general, futures-ul se împarte în livrare și decontare. Futures livrabile presupun livrarea unui activ la data expirării contractului la prețul specificat în caietul de sarcini. Viitorul de decontare nu implică furnizarea unui activ, ci servește ca un instrument speculativ: între părțile contractului, decontările se fac pe baza diferenței dintre prețul real la data executării contractului și prețul specificat în caietul de sarcini.

Futures-ul de decontare permite levierul, ceea ce crește semnificativ rentabilitatea tranzacțiilor. Există, de asemenea, un loc pentru argint: prețul mediu fix la Londra (prețul mediu al contractelor de livrare făcute de cinci producători de piață). Fixarea de la Londra pentru argint are loc la 12-00 GMT. Mulți brokeri forex lucrează cu argint spot, de exemplu. Condiții de tranzacționare - de la 0,01 lot, pârghie - de la 25 la 500. În ceea ce privește rentabilitatea (precum și riscul), locul pentru argint este liderul indiscutabil.

În cele din urmă, putem considera acest tip de investiții care depinde de valoarea argintului, deși foarte indirect, ca acțiuni ale companiilor care extrag argint. Printre țări, liderul în această zonă este Mexicul, unde sunt concentrate peste 200 de mine mari. Fresnillo PLC ocupă primul loc între companiile miniere de argint mexicane (precum și în lume). Din păcate, este foarte dificil de evaluat potențialul de creștere al acțiunilor acestei companii, deoarece acestea se grăbesc deja să atingă maximele istorice:

După cum puteți vedea, în ambele cazuri nu se observă corelații cu cotațiile argintului în sine, iar acțiunile acestor companii nu sunt cotate în sistemul RTS.

concluziile

Dacă vom rezuma faptele pe care le-am avut în vedere, atunci putem trage scurte concluzii:

  • Argintul are o atracție pronunțată a investițiilor, cu un potențial mare de creștere;
  • Printre opțiunile posibile pentru investiții în argint, liderul din punct de vedere al rentabilității (dacă există un efect mare) este cumpărarea unui spot de la un broker Forex. Această opțiune este, de asemenea, cea mai riscantă;
  • Se obțin profituri aproximativ egale la achiziționarea de futures de argint, stocuri de fonduri de marfă și deschidere de conturi metalice anonimizate;
  • Riscul potențial pentru investitori este legat de argint.

În ciuda faptului că, din punct de vedere al riscurilor, argintul este un activ mai puțin fiabil decât aurul, randamentul potențial este semnificativ mai mare în funcție de suma investită. Acum, fără îndoială, merită să aruncăm o privire mai atentă asupra argintului ca unul dintre cele mai promițătoare instrumente pentru construirea unui portofoliu. Poate că astfel de instrumente vor apărea în curând în portofoliul meu. Stai cu ochii pe.

Profitați pe toți!

Metalele prețioase - protecția finanțelor împotriva inflației și șansa de a câștiga bani prin creșterea valorii acestora. Investiția în argint este considerată în mod greșit a fi mai puțin rentabilă în comparație cu aurul sau platina, deși potențialul pentru investiții în acest metal este mai mare. În articolul de astăzi, vom înțelege motivele acestui lucru și dacă merită să investești bani în argint.

De ce argintul nu crește în preț

Imaginea de mai jos arată un grafic săptămânal pentru argint în ultimii ani. Se poate observa că în 5-7 ani, costul metalului a scăzut de 3,49 ori. Mai mult, această toamnă arată ilogică.

Următoarele fapte vorbesc în favoarea creșterii prețurilor metalelor:

  • aprovizionarea sa pe planetă este finită. Mai mult, dacă numărul depozitelor de argint depășește de 15-16 ori rezervele de aur, atunci în industrie există doar 4 ori mai mult argint, vânzarea acestui metal prețios este mai mică decât aurul;
  • exploatarea minieră este dificilă. Din cantitatea totală de argint extras, doar o cincime este contabilizată de mine, alt argint minunat este un produs secundar al mineriei de nichel și zinc;
  • pe piețe, oferta de metale prețioase este limitată. Cu toate acestea, costul său în momentul pregătirii materialului este de 80 de ori mai mic decât costul aurului, astfel încât atractivitatea investițiilor este redusă;
  • este cerut de la bijutieri, industrie (folosit în medicină, fabricarea instrumentelor);
  • argintul nu revine pe piață. Dacă se extrage aurul din echipamentele demontate sau depășite, acest proces nu este profitabil din punct de vedere economic cu argintul. La fel și cu resturi, bijuteriile din argint sunt mai puțin topite și predate ca resturi. Reluarea volumelor de aprovizionare din această cauză nu are loc.

Urmând logica, „Epoca Argintului” ar fi trebuit deja să înceapă, dar acest lucru nu se întâmplă, iar creșterea metalului prețios este amânată anual. Acest lucru se datorează următoarelor motive:

  • după criză și scăderea producției industriale, nivelul actual al producției de argint acoperă 100% din nevoile Chinei, Statelor Unite și altor centre industriale. Se ajunge la punctul în care metalul nu are cerere și este depozitat în depozite, în așteptarea cumpărătorului;
  • prețul argintului este determinat de fixarea londoneză. Există o părere că costul unui metal prețios este redus artificial;
  • există și prejudecăți cu privire la acest metal. S-a întâmplat așa că o persoană preferă aurul, deși au existat perioade în istorie când argintul era apreciat mai mare.

Există prognoze de experți, care promit o creștere rapidă a costurilor acestui metal prețios. Ei spun că, în viitor, costul argintului și al aurului poate fi egalizat pe măsură ce rezervele depozitelor explorate sunt epuizate.

În viitor, cererea pentru acest metal va crește, deci o creștere a valorii argintului este inevitabilă. Singura întrebare este când se va întâmpla.

Cum s-a schimbat costurile metalelor prețioase în trecut

Omenirea și-a dat seama de valoarea acestui metal chiar înainte de era noastră. Nu ne vom scufunda atât de adânc în problema prețurilor argintului, ci ne vom limita la o scurtă privire de ansamblu asupra principalelor evenimente din trecut. Acest lucru va ajuta să înțelegeți în ce interval se modifică valoarea metalului prețios.

În Marea Britanie (centrul financiar cheie al Europei în secolul al X-lea), moneda națională a fost inițial legată de argint. Trecerea la o coadă de aur a început într-o perioadă de creștere industrială rapidă în Marea Britanie. Argintul a devenit inconvenient, deoarece calculele au necesitat cantități uriașe din cauza rentabilității sale comparativ cu aurul.

Evenimente-cheie:

  • Secolele XXVII-XXVIII. - trecerea la o coadă la aur. Argintul a ajuns la marginea sistemului financiar, iar tranziția la aur a durat 100-150 de ani. În acel moment, rata fixă \u200b\u200ba acestui metal la aur era stabilită între 15-16 și 1;
  • până în secolul XX, există o scădere treptată a valorii argintului, raportul cu aurul a crescut la 44 la 1 și nu s-a oprit la această marcă;
  • în timpul celui de-al doilea război mondial, cererea de metale prețioase a depășit oferta, ceea ce a dus la o creștere a valorii sale. Acest metal a fost utilizat pentru fabricarea de stații de radio, mașini de criptare. Nu a existat o creștere explozivă, ci valoare adăugată de argint;
  • la sfârșitul anilor 70. Secolul trecut, metalele prețioase au crescut de preț de mai mult de 7 ori. Motivul pentru aceasta este achiziționarea a aproximativ 30% din rezervele mondiale ale acestui metal de către frații Hunt (nu metalul fizic care a fost cumpărat, ci depozitele sale mexicane). Aceasta a coincis cu începutul revoluției științifice și tehnologice și dezvoltarea producției de înaltă tehnologie, fiind necesară o cantitate tot mai mare de argint. În graficul de mai jos, aurul a stabilit un preț record în această perioadă;

  • în perioada 2009 - 2011 argintul a crescut ca valoare, deoarece a început să acționeze ca un refugiu sigur care ar economisi bani în timpul crizei economice globale. De la începutul anului 2010 și până în primăvara lui 2011, costul metalului prețios a crescut de la 14,56 USD pe uncie de troy la 49,75 dolari. Dar piața s-a dovedit supraîncălzită, iar creșterea argintului s-a încheiat acolo, din aprilie 2011 prețul metalului a scăzut.

S-a dezvoltat o situație paradoxală:

  • pe de o parte, experții care studiază această problemă spun că depozitele acestui metal prețios pe planetă vor fi epuizate în 20-30 de ani. Drept urmare, argintul ar trebui să crească în valoare chiar și odată cu declinul industrial global și dificultățile cu creșterea economică, dar acest lucru nu se întâmplă;
  • pe de altă parte, investițiile în acest metal nu sunt încă foarte răspândite, oamenii nu observă posibilitatea de a câștiga bani. Există un echilibru între ofertă și cerere pentru acest metal. Teoriile conspirației deoparte, acesta este motivul principal al lipsei creșterii argintului.

Dar nu uitați - rezervele sale pe planetă sunt finite, omenirea nu poate face fără ea. Aceasta înseamnă că actuala scădere a valorii ar trebui considerată temporară, nu există motive fundamentale pentru aceasta. În timp ce argintul este la valori minime istorice, aceasta este o mare oportunitate de investiții.

Cum să investești în acest metal, pe ce ar trebui să conteze un investitor

Există perspective pentru astfel de investiții, capitalul poate fi mărit de mai multe ori. Mai jos vom analiza ce fel de profit poate obține un investitor și cum să investească în argint.

Investiții în lingouri bancare

Acest metal este vândut în lingouri de bănci și dealeri certificați. Caracteristicile geometrice și compoziția chimică a lingourilor de argint măsurate sunt reglementate de GOST R 51784-2001, acest document este în vigoare din 2002.

Marcajul arată ca СШСр 10 sau СЛСр 100, aici:

  • C - lingou;
  • W sau L - este ștanțat sau turnat;
  • Ср - literele reprezintă metal;
  • numărul după litere este greutatea barei în grame.

Eșantionul de argint, anul eliberării, numărul este indicat.

Pe suprafața lingoului, GOST permite concavități curățate până la 3 mm adâncime. De asemenea, concavitățile formate din cauza contracției metalului nu sunt considerate căsătorie, adâncimea acestuia fiind permisă până la 5 mm.

Prezența de înfășurare, scufundări, fisuri, zgârieturi adânci, placă este inacceptabilă pe o bară de argint. Suprafața metalică este netedă și uniformă în culori.

Barele sunt vândute în ambalaje standard și îmbunătățite, diferența de preț este de 300-700 de ruble, în funcție de greutate. Nu este profitabil să cumpărați bare cu greutate ușoară - costul specific al argintului este mai mare. Iată un exemplu cu prețurile pentru argint de la Sberbank, relevante la momentul pregătirii revizuirii:

  • pentru un lingou de calitate excelentă care cântărește 50 de grame. cerând 2301 ruble (cu TVA), costul de 1 gr. metalul este egal cu 46,02 ruble;
  • un kilogram de lingou este estimat la 40002 ruble, costul de 1 gram. este egală cu 40 de ruble.

Suprataxul este de 10%, deci este mai rentabil să investești în bare mari de argint.

Păstrați documentația și ambalajul fără a deschide după cumpărare. În viitor, atunci când vindeți un lingou, o bancă sau un dealer nu va avea nevoie de o examinare a metalului în cazul în care documentația însoțitoare este păstrată.

Conturi metalice

Băncile oferă, pe lângă conturile obișnuite în ruble sau valută străină, să deschidă OMS - un cont metalic impersonal. Particularitatea sa este că se deschide în metale prețioase, inclusiv în argint.

Dintre avantajele acestei metode, remarcăm:

  • pragul de intrare scăzut, contul este deschis cu câteva grame de metal prețios;
  • capacitatea de a forma un portofoliu de diferite metale prețioase;
  • fizic, metalul nu trebuie să cumpere și să se gândească la depozitarea sa, ceea ce înseamnă că este mai ușor să schimbi argintul cu moneda fiat.

Dezavantaje:

  • investițiile de acest tip nu se califică în cadrul programului de asigurare a depozitelor personale. Dacă banca falimentează, deponenții din OMS își pierd toți banii;
  • majoritatea băncilor nu percep dobânda la soldul fondurilor pentru asigurarea medicală obligatorie. În consecință, profitul dvs. se formează numai datorită modificării ratei metalelor prețioase;
  • dacă contul este închis la mai puțin de 3 ani de la deschidere, se plătește un impozit de 13% pe profit.

Monede de investiții

Investițiile sunt posibile și în monedele de investiții din argint. Acesta este un punct cheie - nu în cele care sunt apreciate de numiștiști, ci în monedele de investiții, acestea sunt imprimate în milioane de exemplare, au practic o valoare artistică zero, iar valoarea lor se apropie de prețul metalului.

  • cumpărați monede de investiții numai de la bănci sau de la dealeri certificați;
  • verificați aspectul și integritatea ambalajului;
  • este indicat să nu scoateți moneda din pachet, dacă trebuie să faceți acest lucru, cumpărați mănuși speciale. Dacă stricați aspectul - banca sau dealerul va scădea prețul la cumpărarea monedei de investiții;
  • păstrați documentația.

Monedele de investiții au, în general, aceleași avantaje ca și lingourile. Există însă un mare plus - monedele sunt scutite de TVA, ceea ce face ca prețul lor să fie mult mai profitabil. De obicei, dealerii au o valoare mai mică decât o bancă.

La ce rezultat să vă așteptați

Dacă obiectivul tău este să câștigi bani pe termen scurt, investiția în metale prețioase nu este potrivită. Este vorba despre investiții cu perspectiva de a câștiga în 5-7 ani sau chiar mai mult.

Dacă ai face o investiție în acest metal la sfârșitul lunii ianuarie 2010 la un preț de 15,6 USD pe uncie, atunci în 13 luni ai fi câștigat de 3,17 ori mai mult decât ai investit. În doar un an, prețul metalului a crescut la 49,2 dolari pe uncie.

Experții spun că în 15-25 de ani rezervele acestui metal prețios vor fi epuizate pe planetă, cererea pentru acesta nu va duce nicăieri. Deci această investiție are potențial. Creșterea 2010-2011 s-ar putea repeta pe scară largă.

Concluzie

În momentul pregătirii materialului, costul acestui metal este la valori minime istorice. Ținând cont de cererea pentru aceasta și de epuizarea viitoare a rezervelor de depozite explorate, ne putem aștepta la o creștere a costului metalelor prețioase în viitor. Există un singur dezavantaj pentru a investi în argint - nu se știe când va crește.

Evaluarea articolului: Investiția în argint merită?5

Acest articol se va concentra pe investiția în metale prețioase, și anume perspectivele investițiilor în argint. Investițiile în metale prețioase sunt considerate a fi un tip de investiții fiabile în sine, deoarece acesta este un activ care are întotdeauna un preț și, spre deosebire de bani, nu poate scădea la zero sau să se deprecieze brusc ca urmare a inflației sau hiperinflației sau a altor șocuri economice. Dar luând în considerare acest tip de investiții - dintr-un anumit motiv, oamenii sunt vizați în principal să cumpere aur. Cu toate acestea, investițiile în argint au în prezent un potențial mai mare. De ce? Citim despre toate acestea în articol.

Citate de argint

În primul rând, trebuie să analizați valoarea argintului astăzi, astfel încât să existe o înțelegere mai completă a potențialului de sus.

În acest moment, costul unei uncii de argint troy este de 17,75 dolari. După cum puteți vedea din grafic, argintul a atins valoarea maximă în ultimul deceniu la începutul anului 2011 - aproape 43 USD. Mai departe, cotațiile au scăzut, a început un declin, care a durat 5 ani. Și la începutul anului 2016, argintul a început să crească încet.

Și după cum știți, cea mai bună investiție de bani apare atunci când prețurile obiectului de investiție sunt în partea de jos. Până la urmă, costul nu poate scădea la nesfârșit, iar după cădere, există în mod necesar o creștere. Și cu cât declinul este mai mare și mai lung, cu atât potențialul de creștere este mai mare în viitor.

Pentru cei care sunt familiarizați cu analiza tehnică, consultând graficul, puteți trage și anumite concluzii. Graficul de argint a rupt nivelul de rezistență. Și a început o ascensiune. Deci acum este momentul să cumpărați.

În plus față de cotațiile de argint, există mai multe premise pentru creșterea suplimentară a argintului în viitor. Ce fel? Să le luăm în considerare.

Raport valoare aur / argint

Istoric, raportul dintre prețurile aurului și argintului a depins de cât de des apare în natură, unul în raport cu altul sau pur și simplu de rezervele actuale. Să luăm în considerare modul în care s-a schimbat acest raport în istorie.

În Roma antică, raportul dintre prețurile aurului și argintul a fost de 12 la 1, în SUA, în secolul al 18-lea, a fost 14: 1. În lumea modernă la începutul anilor '80 ai secolului trecut, 17 la 1. Adică de-a lungul istoriei omenirii, acest raport a fost aproximativ același, iar aurul a fost de 12-17 ori mai scump decât argintul. Acest lucru este aproape de adevăr, deoarece raportul actual al rezervelor minime care nu sunt minate din aceste metale în scoarța terestră a fost de 17,5 la 1.

Ce este acum?

Rezervele mondiale de aur sunt estimate în prezent la 100.000 tone, iar rezervele mondiale de argint la 570.000 tone. Raportul este de 5,7 la 1.

Actualele cotații de aur sunt de 1318,90 dolari pe uncie de troy. Prețul argintului este de 17,75 USD.

Raportul curent este 74.3: 1.

Acest lucru se întâmplă foarte rar. Și de fiecare dată când acest raport a fost atins, prețul argintului „împușcă” în sus, depășind semnificativ creșterea aurului.

De exemplu, în 2008, diferența dintre prețurile argintului și aurul a ajuns la 80 până la 1. Apoi, într-o perioadă de șase luni, prețul argintului a crescut cu 6 TIMPURI mai rapid decât prețul aurului. Și pentru o perioadă de 2 ani, rata de creștere a argintului a depășit aurul de 2 ori !!!

Prețurile aurului și argintului au scăzut în ultimii 5 ani. Dar prețurile argintului au scăzut mai puternic față de aur. Aurul a scăzut cu 14%, iar argintul cu 60%.

Unde se folosește argintul

Argintul ca metal are caracteristici unice și anume: conductivitate termică ridicată, reflectivitate la lumină și este utilizat ca catalizator în procesele chimice. Prin urmare, este utilizat pe scară largă în electronice radio, inginerie mecanică, medicină și producția de multe alte bunuri, inclusiv bijuterii. Separat, ar trebui spus despre complexul militar-industrial. Aici este folosit peste tot.

Ponderea argintului în produsele finite este neglijabilă și practic nu afectează în mare măsură prețul final al produselor. Aceasta înseamnă că, odată cu creșterea multiplă a prețurilor argintului, prețul mărfurilor „care conțin argint” practic nu se va modifica. Iar producătorii vor cumpăra în continuare argint la prețuri mari. Mai mult, în prezent este imposibil de înlocuit argintul cu un alt metal cu caracteristici similare, datorită unicității acestui metal.

Rezerve curente

Argintul este consumat constant în industrie și, spre deosebire de aur, practic nu este păstrat sub formă de rezerve. Desigur, aurul este folosit și pentru producție, dar scopul principal este rezervele de aur și de schimb valutar ale țărilor. Aproape fiecare țară are astfel de rezerve. Și caută să le construiască.

De exemplu, o listă de țări cu cele mai mari rezerve de aur:

  1. SUA - 8.133 tone
  2. Germania - 3 380
  3. Italia - 2 551
  4. Franța - 2435
  5. China - 1762
  6. Rusia - 1414
  7. Elveția - 1040
  8. Japonia - 765
  9. Olanda - 612
  10. India - 557

Acum amintiți-vă dacă știți despre rezervele de argint ale țărilor. Eu personal nu. Cea mai mare parte a argintului este consumată în producția de bunuri sau bijuterii și monede de argint. În fiecare an, consumul de argint din industrie crește doar, iar rezervele sale sunt în continuă scădere. În consecință, cu o penurie de argint, costul, în conformitate cu legea pieței, va crește.

De ce este argintul atât de ieftin?

În acest moment, pe piață s-a dezvoltat o situație paradoxală, unde prețul argintului nu depinde de soldul ofertei și cererii, ci de acțiunile speculative pe piața bursieră, unde derivatele joacă un rol cheie, adică. contracte (futures) pentru furnizarea de argint.

Mai mult, majoritatea nu sunt acoperite cu argint real. Nimeni nu o va aproviziona. Profitul deținătorilor de contract este format din diferența de curs de schimb pentru argint. Și având posibilitatea de a face tranzacții cu un mare efect, contractele pentru argint 10, 20 și încă 50 sunt cumpărate (vândute) pentru aceiași bani. Acest lucru creează iluzia că există mult argint pe piață. Totuși, acest lucru nu este real (fizic), ci hârtie argintie.

De unde să cumperi argint

Există 3 opțiuni pentru a investi în argint pentru un investitor privat.

  1. cumpărarea de lingouri și monede de argint. Dar există 2 lucruri de care trebuie să ții cont aici. În primul rând, nu vei cumpăra mult argint. La urma urmei, trebuie apoi depozitat undeva într-un loc protejat de hoți. Casele nu sunt o opțiune, iar dacă închiriați un seif, atunci acesta este un cost suplimentar. În al doilea rând, atunci când cumpărați lingouri, veți plăti în mod semnificativ, deoarece prețul este format pe baza volumelor, adică. prețul pentru un bar de 100 de grame va fi semnificativ mai mare decât pentru un bar de 10.000 kg. Iar la vânzare, vi se va percepe o taxă de 18%.
  2. OMS -. Aici puteți cumpăra argint de la 1 gram. Deși citatele diferă de cele din lume, ele sunt foarte apropiate de ele. Aici, în primul rând, trebuie să acordați atenție diferenței dintre cumpărare și vânzare (spread). Cu cât este mai mică, cu atât este mai bine pentru tine. Mai multe despre asta.
  3. ETF - cumpărarea de argint prin ETF-uri, deși este fiabilă, nu este la fel de simplă ca primele 2 metode. Nu există nicio modalitate de a investi în argint prin intermediul ETF-urilor pe piața rusă (există doar aur). Prin urmare, rămâne să cumpărați prin intermediul brokerilor străini.

In cele din urma

Rezumând, avem următoarea imagine:

  1. prețurile argintului au scăzut în ultimii 5 ani și încep acum să crească. Acestea. putem presupune că prețul a atins valoarea inferioară
  2. raportul dintre argint și prețul aurului a ajuns la 75 la 1. De fiecare dată când acest raport a fost obținut, prețul argintului a crescut ulterior cu o rată mai rapidă decât aurul.
  3. cererea de argint este constantă și crește de la an la an, în timp ce rezervele lumii sunt epuizate și devine tot mai dificil de obținut argint (mai scump și mai scump). Iar momentan nu există nimic care să înlocuiască argintul.
  4. datorită ponderii scăzute a costului argintului în mărfurile produse, o creștere semnificativă nu va împiedica producătorii să cumpere acest metal la prețuri mai mari
  5. multe companii din argint încep să reducă sau să oprească exploatarea minieră din cauza valorii scăzute a pieței și a marjelor miniere scăzute. Toate acestea în viitor ar trebui să creeze o penurie de argint pe piață.
  6. investind în argint, pe lângă potențialul de creștere în sine, veți primi, de asemenea, beneficii suplimentare, și anume diversificarea, deoarece prețurile sunt legate de prețurile mondiale și atunci când moneda națională se depreciază, vă protejați investițiile și veți obține profit suplimentar prin creșterea diferenței de rate. Acestea. se poate compara cu investiția într-o monedă.
  7. cel mai simplu și mai accesibil mod de a cumpăra argint pentru un investitor obișnuit este prin OMS. Dar, deoarece depozitele metalice nu sunt asigurate de ASH (agenția de asigurare a depozitelor), alegeți o bancă fiabilă.
  8. Despre obiective. Prima țintă este 21-22 dolari (potențial - 25%), dacă prețul se consolidează peste 23 dolari, atunci următoarea țintă este de 30-31 USD (potențial - 75%). Timpul pentru atingerea primului obiectiv este de 6-8 luni, al doilea obiectiv este de 1,5-2 ani.

Investiție fericită !!!

Aurul este cunoscut omenirii încă din cele mai vechi timpuri. Obiectele de aur au fost găsite în mod repetat în înmormântările antice. Din cele mai vechi timpuri, acest metal a fost un simbol al bogăției și puterii, astfel încât a devenit o cauză de certuri, jafuri, crime și chiar războaie.

Pentru o perioadă foarte lungă de timp, aurul a fost baza sistemului financiar mondial și până în prezent rămâne una dintre cele mai grele monede mondiale. În ciuda faptului că au trecut mulți ani de la „graba aurului”, aurul continuă să fie un instrument atractiv pentru investitori alături de alte metale prețioase.

Acum, metalele prețioase de elită includ: argint, aur, platină și paladiu. De asemenea, sunt numiți „nobili”, în principal pentru rezistența lor chimică ridicată și aspectul frumos. Din ele se realizează diverse bijuterii. În plus, aceste metale și aliaje cu conținutul lor sunt utilizate în industria electronică modernă în producția de dispozitive de înaltă tehnologie, în telefoane mobile și computere.

Desigur, vă întrebați de ce sunt apreciate aceste metale. Motivul principal al lor proprietăți fizice și chimice unice și raritate... Ponderea de extracție a metalelor „nobile” în volumul total de produse produse de industria minieră globală este de doar 0,00005%. Evident, având în vedere costul ridicat al metalelor prețioase pe piața mondială, este profitabil să le exploatez.

Cu toate acestea, deschiderea unei afaceri pentru extragerea metalelor prețioase este o întreprindere costisitoare și destul de complicată. Cu toate acestea, toată lumea investitorul modern poate să-și cumpere în fiecare moment ceva aur sau platină.

Moduri de a investi în metale prețioase [cum să cumperi aur]

În Rusia acum să se angajeze investiții în aur și alte metale prețioase există mai multe moduri diferite: cumpărarea de bare, monede, deschiderea unui „cont de metal” într-o bancă, titluri achiziționate de companii miniere de aur sau acțiuni susținute de aur.

Să aruncăm o privire mai atentă la fiecare metodă separat.

Bare metalice prețioase

Multe bănci interne se oferă să cumpere lingouri din metale prețioase.

De exemplu, la Sberbank puteți cumpăra aur în bare măsurate din următoarele categorii de greutate:

  • Aur de la 1 g la 1000 g;
  • Argint de la 50 g la 1000 g;
  • Paladiu și platină 5 g până la 100 g

Pe de o parte, poate părea că acest lucru cel mai simplu și mai profitabil mod de a cumpăra metale prețioase, dar există o serie de capcane pe care o persoană neexperimentată ar putea să le cunoască pur și simplu.

Problemele sunt legate în principal de actualul Cod fiscal. Cert este că barele de aur sunt proprietate legalși, prin urmare, la vânzare, acestea sunt supuse TVA (care este de + 18% din valoarea nominală a metalului). Dar asta nu este tot.

Dacă intenționați să vă vindeți lingouri la o bancă, atunci va trebui să plătiți un alt impozit pe venit de 13%.

Prin urmare, investiții în bare de aur ținând cont de caracteristicile existente ale legislației fiscale interne nu sunt foarte profitabile. Pentru a acoperi doar costurile, este necesar ca lingoul să adauge prețul de cel puțin 30%, ceea ce este destul de dificil de implementat chiar și într-un an.

Monede prețioase

Toate monedele prețioase vândute în prezent pot fi împărțite în două grupuri mari: comemorative (colectabile) și investiții.

Banca Rusiei este angajată în emiterea monedelor comemorative din țara noastră. Monedele comemorative sunt de obicei emise într-o ediție limitată - de la 100 la câteva mii de unități.

Au fost emise o mare varietate de serii de monede, printre care: „Cartea Roșie a Rusiei”, „Personalități de excepție ale Rusiei”, „Monumente arhitecturale ale Rusiei”, „Salvați lumea noastră”, „Calendarul lunar”, „Semnele zodiacului” etc.

Cu toate acestea, trebuie menționat faptul că monedele comemorative prezintă un interes puțin pentru investitori. Există mai multe motive: costul ridicat datorită valorii lor numismatice și impozitarea TVA (aceeași + 18% față de cost).

Prin urmare, monedele comemorative sunt mai populare printre colecționarii cu experiență... Câțiva ani mai târziu (și uneori zeci de ani), astfel de monede colectabile pot fi vândute destul de profitabil.

Următoarea regulă funcționează aici - cu cât moneda este mai veche, cu atât este mai scumpă. Adevărat, pentru a-l vinde, va trebui să căutați un cumpărător de colecție adecvat, care este gata să plătească pe cei buni pentru o monedă.

În ceea ce privește monedele de investiții, scopul acestui instrument financiar este deja definit pe numele său. Prin urmare, monedele de investiții sunt emise în circulații uriașe care depășesc milioane de unități ele nu au nicio valoare pentru colecționari... Valoarea lor principală este determinată de cantitatea de metal prețios pe care o conțin.

Cele mai cunoscute monede de investiții sunt, probabil, „ducați de aur”, prima astfel de monedă apărută în 1975. Trebuie menționat că fiecare monedă din această serie conține 7.742 g aur pur de 900 standard.

Există și alte serii de monede de investiții oferite. De exemplu:

  • „Sable” este o monedă de argint, emisă pentru prima dată în 1995, cu denumirea de 3 ruble. Moneda conține 31,1035 g. Argint sterlin 925.
  • „George cel Victorios” - lansat în două versiuni: argint și aur. Moneda de aur a început să fie creată în 2006, are o valoare nominală de 50 de ruble și conține 7,78 g de aur fin 999. Moneda de argint a apărut în 2009, are o denumire de 3 ruble și conține 31,1 grame de 999 argint.

În plus, în băncile rusești puteți cumpăra câteva monede de investiții străine realizate din metale prețioase, de exemplu, suverani englezi.

Valoarea de piață a monedelor de investiții este formată în principal pe baza valorii metalului prețios conținut în ele, precum și a primei, care prevede acoperirea costurilor legate de montarea și vânzarea lor.

Cumpărarea de monede de investiții este convenabil, deoarece multe bănci mari rusești lucrează acum cu ele, deși Sberbank este probabil vânzătorul principal. Aceste monede au avut o cerere destul de mare în ultimii ani, prețul unor monede a crescut de mai multe ori de la lansare.

Un alt avantaj este că tranzacțiile cu monede de investiții nu sunt supuse TVA în conformitate cu Codul Fiscal RF. Deși 13% din impozitul pe vânzări va trebui totuși plătit statului. (Acest lucru ar trebui să fie luat în considerare și la alegerea unui instrument de investiții).

De asemenea, observ că toate operațiunile cu aceste monede se fac la valoarea de piață, care este stabilită de bancă. De obicei, diferența dintre prețul de achiziție și prețul de vânzare ajunge la 10%.

Cont bancar metalic

Conturile metalice sunt împărțite în două tipuri:

  • cont de păstrare (SOC);
  • cont impersonal de metal (OMS).

Un investitor, care deschide un ROC într-o bancă, transferă unei instituții de credit lingourile de metale prețioase pe care le are pentru depozitare. Fiecare lingou are anumite caracteristici: număr, finețe, greutate, rafinărie, etc. La rândul său, banca se angajează să returneze lingoul clientului la prima sa cerere.

Un cont de păstrare poate, de asemenea, să prevadă posibilitatea de a transfera metalul într-un alt cont specificat de client sau să îl folosească drept garanție la primirea împrumuturilor.

COX nu poate fi utilizat ca instrument pentru generarea de venituri, nu implică acumularea vreunui interes. Dimpotrivă, clientul trebuie să plătească serviciile băncii pentru depozitarea metalului său prețios. Acest instrument are menirea, mai degrabă, să salveze lingurile disponibile investitorului în natură, iar banca le garantează pur și simplu siguranța.

Cont personal „metal” depersonalizat (OMS) în esență, este un depozit valutar clasic, în care moneda este numărul de grame de metal. Pe un astfel de cont, barele sunt numărate fără a specifica vreo caracteristică specifică.

Puteți reîncărca un cont impersonal efectuând un transfer fără numerar dintr-un alt cont „metal”, depunând metale prețioase în formă fizică, cumpărând metal (într-o formă impersonală) pentru numerar la cursul băncii.

OMS prevede uneori acumularea dobânzii (în numerar sau în grame de metale prețioase). Cu toate acestea, dobânda nu este întotdeauna perceput, ar trebui să aflați acest lucru la deschiderea unui cont. Procentele sunt de obicei mici - de la 0,1% la 3-4%.

Evident, dacă asigurarea medicală obligatorie nu prevede acumularea dobânzii, atunci investitorul poate face profit numai dacă metalul prețios crește prețul.

De asemenea, trebuie menționat aici că dacă doriți să primiți un lingou echivalent cu cantitatea de metal prețios din contul dvs. în formă fizică, atunci la primirea lingoului va trebui să plătească 18% TVA... Dacă pur și simplu închideți contul și primiți suma în termeni monetari, atunci nu va trebui să plătiți TVA.

În plus, deși OMS este un fel de depozit în valută, acesta nu este reglementat de legislația în vigoare. Deci trebuie să fii foarte atent atunci când alegi o bancă.

Titluri garantate de aur

Aceasta este o opțiune relativ nouă. investind în aur, care nu numai că oferă o investiție profitabilă, dar nu necesită și plata TVA.

Emisiunea acțiunilor susținute de aur este tratată de Consiliul Mondial de Aur (WGC), care a fost creat de cele mai mari companii miniere de aur din lume.

WGC a creat un fond special Gold Bullion Securities (GBS) pentru emiterea de titluri „de aur”, care este angajat în plasarea lor pe bursele australiene, londoneze, New York și americane (în America, acțiunile „aur” sunt plasate în numele altor fonduri și sub alte tichete, dar cu sprijin direct din partea WGC).

O astfel de lucrare conferă investitorului dreptul de a primi 3,1 g de aur pur de la bolțile HSBC Bank din Londra.

Doar deținătorii privilegiați pot răscumpăra titlurile garantate cu aur înainte de termen, schimbându-le pentru bare fizice de aur. Pentru alți investitori, este disponibilă doar opțiunea care prevede plata sumei corespunzătoare în dolari, euro sau lire sterline.

În ceea ce privește investitorii ruși, aceștia pot efectua orice operațiuni cu titluri „de aur” folosind serviciile multor firme de brokeraj care operează pe bursele enumerate mai sus.

Cumpărarea acțiunilor companiilor miniere de aur

Această metodă, în principiu, nu este asociată cu achiziționarea directă a metalului prețios, dar are totuși o influență directă asupra industriei miniere de aur, așa că vă vom spune puțin despre aceasta.

Întrucât această opțiune de investiție implică achiziționarea de acțiuni, apoi pentru a le achiziționa, ar trebui să contactați și să folosiți serviciile brokerilor. Printre principalele companii miniere de aur, acțiunile care sunt acum tranzacționate la bursă sunt:

  • OJSC Polyus Gold;
  • CS „Buryatzoloto”;
  • OJSC Polymetal.

Desigur, această opțiune implică obținerea unui profit în principal din tranzacții speculative cu valori mobiliare la bursă. Nivelul venitului în acest caz depinde exclusiv de creșterea valorii cumpărate.

În acest caz, ghilimelele depind direct de ambele prețurile mondiale ale auruluiși pe principalii indicatori financiari ai companiilor în sine.

În plus, achiziționarea de acțiuni prevede plata dividendelor, care este și un venit suplimentar din investiții.

Randamentul investițiilor în metale prețioase

Evaluarea potențialului randament al investițiilor în dragă. metale, ia în considerare statisticile cotațiilor pentru perioada cuprinsă între ianuarie 2003 și ianuarie 2012. Statisticile privind prețurile pentru aur, platină, argint și paladiu sunt prezentate în tabelul 1 (date preluate de pe site-ul oficial al Băncii Rusiei începând cu prima zi lucrătoare a fiecărui an).


Tabelul 1. Cotații de metale prețioase conform Băncii Centrale a Federației Ruse ianuarie 2003 - ianuarie 2012, în ruble pentru 1

Graficul prețurilor aurului conform Băncii Centrale

Graficul prețurilor paladiu conform datelor Băncii Centrale

Diagrama prețurilor de platină conform Băncii Centrale

Graficul prețurilor de argint conform Băncii Centrale

Acum, pentru a evalua dinamica prețurilor, să calculăm randamentul pentru fiecare dintre metale. Datele finale care arată profitabilitatea în% în raport cu anul precedent sunt prezentate în tabelul 2.

După cum puteți vedea din tabel, în ultimul an toate metalele, cu excepția aurului, au pierdut în valoare. Platina și paladiul au scăzut în mod vizibil (-11,5% și -15,96%, respectiv), ceea ce a arătat rezultate bune în ceea ce privește creșterea prețurilor în ultimii doi ani. Argintul a pierdut puțin peste 1% în 2011.

Aceasta nu trebuie privită ca o tendință de scădere a prețului, deoarece în prima lună a anului 2012 argintul, platina și paladiul prezintă o creștere stabilă.

În ceea ce privește dezavantajele minore notate în 2005, aceasta reflectă doar fluctuațiile minore ale prețurilor de pe piață. Acest lucru se vede clar în grafic. Dar scăderea prețurilor la argint, platină și paladiu în 2008 este un indicator al declinului general al pieței sub influența crizei financiare globale. Acesta este, de fapt, și motivul scăderii prețurilor înregistrate la sfârșitul anului 2011. Întrucât piața de anul trecut a fost din nou oarecum tensionată și instabilă, majoritatea jucătorilor nu și-au asumat riscuri în așteptarea unui nou val de criză.

În ceea ce privește prognozele, totul depinde dacă începe criza sau nu. Nu există o opinie fără echivoc între experți. Cu toate acestea, nu va exista probabil o scădere bruscă a prețurilor metalelor prețioase. Fluctuațiile sunt posibile, dar prognozele sunt în general pozitive.

Rețineți că ar trebui să fii foarte atent la cumpărarea de paladiu, prețul său adesea sare: apoi plus, apoi minus. Acest lucru se observă atât din datele din tabelul 2, cât și din graficul cotațiilor Băncii Rusiei. Cert este că acest metal este cel mai adesea folosit pentru speculații pe piață.

Dacă avem în vedere schimbarea prețului metalelor timp de 10 ani, atunci argintul prezintă cel mai mare randament (+ 661%) și aur (+ 614,5%). Platina a crescut în preț cu aproape 320% în 10 ani. Dar paladiul este de doar 152%.

Acest indicator sugerează că pe termen lung, toate metalele oferă o rentabilitate bună, iar achiziția lor este o investiție foarte profitabilă.

În concluzie, aș dori să spun că investițiile în metale prețioase prezintă o serie de avantaje semnificative față de alte instrumente financiare:

  1. Piața metalelor prețioase este mai stabilă în comparație cu investițiile în diferite fonduri, fie ea). Această proprietate a lor le face în cerere tocmai în timpul unei crize, când investițiile pe piața bursieră devin foarte riscante.

Ca dezavantaj, se poate denumi faptul că nu se poate obține o rentabilitate rapidă a investițiilor în metale prețioase, ele nu pot oferi o majorare rapidă de capital. Metalele prețioase sunt un instrument de investiții pe termen lung.

Videoclip pentru desert: coliziune incredibilă a magneților în mișcare lentă

Venind de la forțele armate ale Federației Ruse în urmă cu un an și jumătate, am găsit fondurile acumulate în timpul absenței mele din diferite programe partenere în valoare de aproximativ 50K ruble. În plus, aveam peste 100.000 de ruble într-o carte din Sberbank. Am început să economisesc acești bani pe viclean, după ce am citit mai multe cărți despre obținerea independenței financiare la "Tata bogat tată sărac". Cineva, bineînțeles, îi scuipă, spun ei, acești autori intră doar în cărți și nu au câștigat un ban. Cu toate acestea, ele furnizează concepte de bază. Adevărurile din ele par simple, dar 95% dintre oameni nu le ating mințile, doar nu se gândesc la „cursa de șobolan”, active / pasive și așa mai departe. Nu-mi amintesc în care dintre ele am primit termenul „pernă de siguranță financiară”, dar mi-a plăcut ideea ei și am început să o creez pentru mine.

Airbag financiar - acest lucru este atunci când aveți o anumită sumă de bani care vă va permite să trăiți cel puțin șase luni sau un an, fără a reduce semnificativ nivelul de viață.

Surprinzător, mulți oameni cheltuiesc toți banii câștigați și apoi își mușcă coatele atunci când sunt concediați / își pierd afacerea și nu pot găsi un nou loc de muncă într-o lună. Am acumulat o cantitate suficientă pentru a putea trăi doar aproximativ un an, dar a apărut o întrebare firească: unde să le pun?

Nu au fost multe alegeri. Toate acțiunile, obligațiunile, contractele futures și opțiunile necesită un studiu atent și o sumă impresionantă de bani.
Nu știu de ce, dar în loc de depozitul obișnuit la 10% standard, am început să mă uit atent la metalele prețioase. Este ca o investiție pe termen lung, metalele sunt întotdeauna în preț și cresc încet.

Aurul, platina, paladiul, argintul sunt cumpărate în principal pentru a păstra economiile, pentru a proteja împotriva inflației și deprecierea banilor.
Piața metalelor prețioase este mai stabilă în comparație cu piața valorilor mobiliare și investițiile în diferite fonduri, fie că este vorba de fonduri mutuale sau OFBU.
Dacă avem în vedere modificarea prețului metalelor timp de 10 ani, atunci randamentul maxim este indicat de argint (+ 661%) și aur (+ 614,5%). Platina a crescut în preț cu aproape 320% în 10 ani. Dar paladiul este de doar 152%.
Acest indicator sugerează că pe termen lung, toate metalele oferă o rentabilitate bună, iar achiziția lor este o investiție foarte profitabilă.
În Rusia, există acum mai multe metode diferite pentru a investi în aur și în alte metale prețioase: cumpărarea de lingouri, monede, deschiderea unui cont metalic la o bancă, achiziționarea de titluri ale companiilor miniere de aur sau acțiuni susținute de aur.

Majoritatea acestor expresii m-au asigurat de fiabilitatea acestui tip de investiții. Și, din câte îmi amintesc, doar câteva zeci de articole pe care le-am citit au avertizat că economia este ciclică și, în general, prețurile metalelor sunt umflate mult și nu corespund adevărului. Într-un alt articol am citit că prețurile aurului sunt umflate și în curând se vor prăbuși rapid, dar rămâne tot mai puțin argint pe Pământ, deoarece este utilizat în mod activ în industrie, la fabricarea a ceva acolo pentru tehnologie, astfel încât ofertele de argint pot crește brusc în următorii ani. Din anumite motive, am crezut imediat și am fugit la bancă să cumpăr exact argint.

În orașul meu, în ciuda prezenței unui grup de sucursale ale băncilor mari, numai Sberbank a efectuat operațiuni cu metale prețioase. Am decis să nu deranjez și să deschid un cont în OMS - un cont de metal impersonal, tk. vânzarea nu este supusă TVA (care este de + 18% față de valoarea nominală a metalului), iar apoi un alt impozit pe venit de 13%, în contrast cu lingourile fizice.

Începând cu 9 iulie 2012, pentru regiunea Penza (diferă), a fost posibil să cumpărați argint pentru 31,5 ruble / g. Economiile mele au fost suficiente pentru 5 kg de argint \u003d 157 500 de ruble. Procedura s-a derulat rapid și nedureros datorită faptului că aveam bani pe cartea mea și în Sberbank, iar contul în sine era legat de WebMoney. Așa că întreaga sumă a fost pur și simplu transferată la OMS, oferindu-mi o nouă carte cu 5 kg de argint doar în număr:

Nimic nu a dat probleme, am analizat ocazional dinamica modificărilor cotațiilor, observând că fluctuațiile sunt nesemnificative și, de fapt, prețul argintului era la același nivel, până când într-un moment neplăcut din primăvara lui 2013 am văzut următoarea imagine:


Și, din păcate, continuă să se deterioreze și astăzi. Astăzi puteți cumpăra la 22,9 ruble. pe gram, și vindeți la 19 !!! Acestea. la vânzare, voi primi doar 95.000 de ruble, în urma cărora am pierdut 62K ruble.

Investiții în aur

Aurul, precum și toate celelalte metale prețioase, au scăzut semnificativ și în preț. Am calculat că dacă am investit aceiași bani în aur, atunci aveam 90,4 grame pe cont (1.742 ruble / gram la acea vreme).
Acum aurul costă 1256 ruble / g, ceea ce înseamnă că aș primi 113 542 ruble. (- 44K). Mai bine decât situația cu argintul, desigur, dar totuși rău.

Iată „investiția ta de încredere pe termen lung”. Nu că nu au salvat-o de inflație, ci au redus-o cu o altă treime. Nu trebuie să fiți un analist pentru a înțelege că nu există nicio speranță de recuperare nici măcar la rata anterioară din următorii 5 ani.

A rezuma

Așa am încercat în mod incorect să creez o pernă financiară pentru mine. Surprinzător, dar practic nu este supărat, pentru că cantitatea nu este atât de mare pentru a rupe părul pe fund. Însă experiența investiției a apărut și înțelegerea faptului că orice investiție este un risc, iar atunci când investești, trebuie să faci parte mental din banii tăi și nu are niciun sens să citești diverse prognoze și să ai încredere în orbește.